Nye trusler mot IRA

Etter år med lax håndheving, skattemyndighetene begynner å systematisk søke ut brudd på de forvirrende reglene individuelle pensjonisttilværelse kontoer. Det er ikke en liten oppgave, og det er mye på spill. Amerikanerne holder $ 4300000000000 i IRAS, og selv de mest uskyldige feil kan være skadelig for din IRA. For eksempel, hvis du savner eller glemmer å ta en nødvendig uttak fra din IRA, vil Uncle Sam ta halvparten av det beløpet du savnet å ta ut som en straff.

En fersk IRS rapport nylig konkludert med at IRA brudd har vært voksende vesentlig og anslått at mer enn en halv million IRA kontoinnehavere enten har gått glipp av nødvendige utbetalinger eller over bidratt til deres IRAS i løpet av 2006 og 2007.

Nedenfor er noen IRS mål og måter å holde din pensjonisttilværelse besparelser ut av trøbbel .

Ubesvarte Obligatoriske Utbetalinger
IRAS synes å være ganske enkle biler. Du putter før skatt penger i en tradisjonell IRA, for eksempel, og midlene blir deretter investert og vokse skatte-utsatt. Men til slutt, Uncle Sam kommer til å ønske sin kuttet. Så i henhold til loven, er IRA kontoinnehavere som kreves for å begynne å ta "nødvendige minimum distribusjoner" (rmds) fra sine tradisjonelle IRAS 70 1/2 år. Roth IRA, i motsetning, jobber den andre veien. Enkeltpersoner bidra etter skatt dollar inn i en Roth, og når utdelinger er klar til å bli gjort, de er tax-free til Roth holderen. Men ikke eiere av Roth IRAS ikke å ta rmds uansett hvor gamle de er. Regler få mer komplisert hvis enten Roth IRA eller en tradisjonell IRA er arvet av nonspousal arvinger. I slike tilfeller må nonspousal arvinger ta rmds uavhengig av alder. Selv om Kongressen suspendert alle rmds for 2009 som følge 2008-markedet lavkonjunktur som betydelig utarmet pensjonisttilværelse kontoer, rmds er tilbake fra 2010 og de individene som ikke er klar kan medføre straff for brudd.

Mens IRS revisjoner bare 1% av skattyterne, de trapper opp sin innsats ved å matche sin informasjon med at av IRA voktere som banker, meglere, aksjefond selskaper for å hjelpe dem med å finne RMD brudd på pensjonisttilværelse kontoer. Så tenker at skattemyndighetene vil liksom overse din savnet utbetalingen kan ende opp med å bli mer kostbart enn det er verdt.

Hvis du synes det er vanskelig å beregne nøyaktig hva du må ta ut med å pådra seg en straff, se gjennom gamle IRA fra din finansielle rådgiver eller forvalter. IRA voktere er pålagt å sende ut brev hvert år å varsle deg om din RMD og minner deg på å ta utbytte. Du kan også registrere deg på med ditt Isakov planleggingsgruppe finansiell rådgiver for å få automatiske RMD utdelinger fra din oppgjørskonto. Følgelig vil Isakov planleggingsgruppe sende deg en månedlig sjekk eller flytte midlene til en skattepliktig megling konto i mengden av din RMD.

I mellomtiden, hvis du gjør en sen fordeling av de nødvendige minimum, bør du sende inn en Form 5329 å beregne straffen. Du kan ha en gyldig unnskyldning for eksempel en sykdom eller en familiekrise som kan gjøre deg kvalifisert til å frafalle 50% fra din straff.

tidlig uttak
tidlig tilbaketrekking regler kan bli enda mer tvetydig da mangler rmds. Enkeltpersoner som ønsker å ta utdelinger fra sin pensjonisttilværelse konto før 59 1/2 nødvendig å være klar over at på toppen av skatten, kan det også være en ekstra 10% tidlig tilbaketrekking straffen vurderes om fordelingen. Den operative setning er "i tillegg til ordinær inntektsskatt." For eksempel kan du ta penger fra en IRA noe lett å betale for college regninger, men dette gjelder ikke for 401 (k) s. På den annen side, kan du ikke ta et lån fra en IRA som du ville gjort med en 401 (k). Såvidt IRA distribusjoner, er det et ganske enkelt regnestykke, med mindre det er en gyldig grunn, hvis fordelingen skjer før du oppnå en alder av 59 1/2, vil du betale 10% gebyr i tillegg til ordinær inntektsskatt. Som et spørsmål om fakta, er det anslått at i 2008, 5,7 millioner personer betalte $ 5300000000 i straffe skatt på tidlig uttak og andre oppgjørskonto feil.

Før du tar et distribusjon, vurdere å snakke med din Isakov planleggingsgruppe Financial rådgiver for veiledning. Hvis situasjonen ikke passer til en bestemt unntak fra tidlig tilbaketrekking straffer, vurdere å ta regel 72 (t) distribusjoner som er "vesentlig lik periodiske betalinger" som kan frita deg fra å betale straffen 10% og samtidig gjør det mulig å ta tidlige distribusjoner.

Roll tabber
Når du tar penger ut av en IRA uansett grunn, vil du ha 60 dager til å rulle den tilbake i en kvalifisert konto som en annen IRA uten å pådra skatt ved uttak. Gjerne, hvis det var noen ekstraordinære omstendigheter som ikke kunne gjøre roll i 60 dager, kan skattemyndighetene forlenge gyldighetsperioden. Men hvis det var som et resultat av en velt uhell, sier du tilfeldigvis avsatt midler til skattepliktig megling konto i stedet for en annen IRA, så kan det være håpløst å argumentere og kan føre til strenge straffer for pengene. Den beste måten å gjøre en IRA rollover er å gjøre det på en institusjon til institusjon overføring basis. Har Morgan Stanley flytte penger direkte til Isakov planleggingsgruppe, for eksempel.

Overflødig Bidrag
For 2010 kan du bidra maksimalt $ 5000 ($ 6000 hvis du er 50 år og eldre) i året per person inn i en tradisjonell IRA, Roth IRA, eller en kombinasjon av de to. Skytende bidrag blir straffet på 6% per år for så lenge pengene sitter ulovlig i IRA
.