Er inflasjonsindekserte obligasjoner riktig for deg?

Statsobligasjoner er den mest populære typen bånd som mange investorer og sparere bruke fordi de bærer full tro og kreditt for den amerikanske regjeringen. Å være relativt trygt, det er egnet for investorer som ikke tåler mye risiko og søker å bevare sin rektor. Problemet er at de vanligvis betale lav avkastning i forhold til andre investeringer, og står overfor betydelige inflasjon risiko. Derfor investorer som hovedsakelig bruker obligasjoner i sine porteføljer som en del av en pensjonisttilværelse planlegging strategi eller finansiering et barns utdanning kan skade seg selv på grunn av den skadelige påvirker av inflasjon.

For å bøte på denne situasjonen og likevel holde oss statsobligasjoner attraktive for investorer, det amerikanske finansdepartementet utstedt inflasjonsbeskyttede obligasjoner med en avkastning som er indeksert til inflasjonen. Det er tre løpetider for disse typer obligasjoner utstedt på 5, 10 og 20 år. Disse problemene er avaiable for kjøp i $ 1000 trinn gjennom finansielle rådgivere, banker, og TreasuryDirect (www.treasurydirect.gov)

Funksjoner av inflasjonsindekserte obligasjoner

•. De er garantert en rente avkastning som er høyere enn inflasjonen
•. De beskytter investorens hoved fra inflasjon ved å indeksere rektor til Konsumprisindeksen (KPI)
•. De beskytter interesse fra inflasjon ved å gi investor med halvårlige rentebetalinger basert på halvårlige rente brukes på nye inflasjonsindeksert rektor verdi
•.. De garanterer en avkastning på rektor selv om prisstigningen faller
tiden å kjøpe er i perioder med høy inflasjon Anmeldelser

inflasjonsbeskyttede obligasjoner er en god beslutning når en investors utsiktene for inflasjon er at inflasjonen skal gå opp i de kommende årene. For eksempel, hvis du kjøper en $ 1000 obligasjon og konsumprisindeksen steg med 3%, vil verdien av ditt opprinnelige princiap også øke med 3% til $ 1030. Forutsatt at rente på obligasjonen var 3%, vil du motta rentebetalinger basert på den nye hovedstol. Hvis det påfølgende året KPI stiger til 4%, vil rektor justeres fra $ 1030 til $ 1,071.20, og interessen betalingen ville øke fra 3% til 4%, betales to ganger i året.

Hvordan denne strukturen sammenligne til den ordinære typen bond - en som ikke er inflasjonsbeskyttet? Vel, forutsatt at inflasjonen er 3% og utbyttet av ubeskyttet $ 1000 10-års Treasury note er 6,3%, den reelle avkastningen av denne sikkerhets ville være 3,3% som er utledet ved å trekke inflasjonen fra sikkerheten notat. Etter et år, ville dette notatet bli verdsatt til $ 1063, men du ville miste $ 30 av gevinsten på grunn av erosiv natur inflasjon, slik at du med en obligasjon som er verdt $ 1030. Derfor er det fornuftig å kjøpe inflasjonsindekserte verdipapirer hvis du tror at inflasjonen vil ta seg opp

Inflasjon-Protected Securities Fordeler og ulemper

Fordeler

•. Garantert å større enn inflasjonen
•. garanti en avkastning på rektor

Ulempene

•. Noen utgifter kan vokse på frekvenser høyere enn inflasjonen
•. Kunne generere dårlige resultater når det er deflasjon
•.. Med forbehold om føderal skatt, som kanskje ikke rettferdiggjøre lavere rente

Vær forsiktig når du kjøper inflasjonsbeskyttede obligasjoner for utgifter som høyskole utdanning, fordi at strategien er upraktisk. College tuition kostnader større enn inflasjonen. For 2008-2009 studieåret, college kostnader inkludert undervisning, avgifter og kost og losji økt på et gjennomsnitt på 5,8% som var vesentlig mer enn økningen i konsumprisindeksen (KPI).

Selv om det er et faktum at disse inflasjonsindekserte obligasjoner er unntatt fra statlige og lokale skatter, føderal inntektsskatt gjelder fortsatt. Det er også viktig å forstå at du er nødt til å være betale skatt på eventuelle økninger i rektor på en årlig basis; vil imidlertid økningen i prinsippet bli utbetalt til deg bare når obligasjonen forfaller. Derfor, hvis du finner ut at obligasjonene ikke betaler nok renteinntekter til å dekke skatten regningen på økningen i prinsippet i et gitt år, kan de ikke være hensiktsmessige investeringer for deg med mindre du investerer i disse obligasjonene gjennom en skatte-utsatt konto slik som en pensjonisttilværelse konto.

Inflasjonen indeksering er spesielt attraktivt for investorer som er i eller i nærheten av pensjonisttilværelsen. Tross alt, i perioder med inflasjon, kan inflasjonsbeskyttelse utgjøre forskjellen for å beskytte pensjonist rektor

Ting å ta bort

•.. Inflasjonsindekserte obligasjoner tilby inflasjon beskyttelse
&bull ; halvårlige rentebetalinger er basert på renten brukes til inflasjonsindeksert verdien av hoved
•. Disse obligasjonene er fritatt fra statlige og lokale skatter, men føderale skatter gjelde
•. Investorer må betale skatt om økninger i verdien av obligasjonens oppdragsgiver i et gitt år, mens økningen i prinsippet vil bli utbetalt til investor kun når obligasjonen forfaller
•. Det kan være fornuftig å investere i inflasjonsindekserte obligasjoner i et skatte-utsatt pensjonering konto
•. inflasjonsbeskyttede obligasjoner gjøre det mest fornuftig i perioder med høy inflasjon
.