Utlån av penger til familie? Gjør det til en Tax-Smart Loan

Låner penger til en cash-strapped familiemedlem eller en venn er en edel og sjenerøs tilbud som bare kan gjøre en forskjell. Men før du overlate kontanter, må du planlegge fremover for å unngå skatte komplikasjoner nedover veien.

La oss si at du bestemmer deg for å låne $ 5000 til din datter som har vært ute av arbeid i over et år og har problemer holde tritt med boliglån betalinger på hennes leilighet. Mens du kan bli fristet til å lade en rente på null prosent, bør du motstå fristelsen. Her er grunnen.

Når du foretar et rentefritt lån til noen, vil du være underlagt "under markedsrente regler". IRS reglene sier at du må beregne imaginære rentebetalinger fra låner. Disse imaginære renteutgifter er da betales til deg, og du må betale skatt på disse renteutgifter når du sende inn en selvangivelse. Videre, hvis de imaginære renteutgifter overstiger $ 13 000 for året, kan det være uheldige gave og eiendom skattemessige konsekvenser

Unntak:.
Skattemyndighetene kan du ignorere reglene for små lån ($ 10 000 eller mindre), så lenge de samlede lånebeløp til en enkelt låntaker er mindre enn $ 10.000 og den som låner ikke bruke lånet fortsetter å kjøpe eller bære inntektsgivende eiendeler.

I tillegg, hvis du skjønner ' t belaste noen interesse, eller kreve renter som er under markedsrente (mer om dette nedenfor), da skattemyndighetene kan vurdere lånet ditt en gave, spesielt hvis det ikke er noen formell dokumentasjon (dvs. skriftlig avtale med betalingsplan) og du går å gjøre en non-business dårlig gjeld fradrag dersom låntaker misligholder lånet - eller skattemyndighetene bestemmer seg for å granske deg og bestemmer seg for lånet ditt er virkelig en gave

Formell dokumentasjon refererer vanligvis til en skriftlig gjeldsbrev som inkluderer. rente, en nedbetalingsplan som viser datoer og beløp for alle hovedstol og renter, og sikkerhet eller sikkerhet for lånet, for eksempel en bolig (se nedenfor). Sørg for at alle parter signere notatet slik at den er juridisk bindende.

Så lenge du lade en rente som er minst lik den gjeldende føderale rate (AFR) godkjent av Internal Revenue Service, kan du unngå skatte komplikasjoner og ugunstige skattemessige konsekvenser.

AFRs for kortsiktige lån, det vil si lån med en definert nedbetalingsplanen, oppdateres hver måned av skattemyndighetene og publisert i IRS Bulletin. AFRs er basert på obligasjonsmarkedet, som endres ofte. For kortsiktige lån, bruke AFR publisert i samme måned som du gjør lånet. AFR er en fast rente for varigheten av lånet.

Alle renteinntekter som du gjør fra begrepet lånet er inkludert på Form 1040. Generelt, den som låner, i dette tilfellet datteren din ikke kan trekke fra renter betalt, men det er ett unntak: Hvis lånet er sikret ved hennes hjem, så interessen kan bli trukket som kvalifisert bolig interesse - så lenge gjeldsbrev for lånet ble sikret ved residensen

Hvis du har spørsmål om den skattemessige konsekvenser av å låne et familiemedlem. penger, ikke nøl med å ringe oss. Vi er her for å hjelpe
.