Bygge og vedlikeholde Wealth I 2008

I fjor (2007) var en stormende år for aksjemarkedet. Nå som LED ballen i Times-Square har falt og konfetti er blitt ryddet opp, er det på tide å kort oppsummering av 2007 og, enda viktigere, se på hvordan din portefølje bør plasseres for 2008.

2 007 kan lett bli referert til som the Year av Tums. Våre volatile markeder opplevde tre store dråper i løpet av året. Den første, i slutten av februar, forårsaket S & P 500 faller 4,7% og vekstmarkedene over 10%. Den etter feirer en flott første halvdel av året, sub-prime fiaskoen hit i begynnelsen av juli, og resulterte i S & P 500 mister 7,7% og vekstmarkedene 17,7%. Årsskiftet rally kom tidlig etterfulgt av en annen nedgang på 7,75% for S &. P 500 og 15,3% for vekstmarkedene

Til slutt, S & P 500 var opp 3,5% og den gryende markeder (EEM) var opp 33%. Investorer, selv erfarne investorer, har blitt fristet til å kaste inn håndkleet og komme seg ut av markedet. Mange har (selv institusjoner har økt sine kontantbeholdning). Det er derfor rentene har falt så dramatisk, med 10-års Treasury gir nå rundt 4%.

La oss sette dette i perspektiv før du får også deprimert! Den siste tiden S & P 500 hadde en tapende året var i 2003. Den gjennomsnittlige årlige avkastningen på det i løpet av de siste 5 årene har vært over 12%. Det er godt over det langsiktige gjennomsnittet.

De framvoksende markeder (EEM) har gjort enda bedre. EEM var ikke tilgjengelig for hele 2003, men har vært opp over 25% hver av de siste 4 årene. For å sette det i dollar, en $ 100000 investering i EEM da den kom ut i 2003 vil nå være verdt rundt $ 600.000.

Selv om det er risiko forbundet med å investere i markedene, må vi bli kompensert for å ta det risiko. I løpet av de siste 5 årene vil jeg si vi har. Beløpet vi har tjent har langt ut-veide beløpet vi brukt på tums!

Nok om fortiden. Hvordan bør du investere i 2008? Jeg kan ikke snakke for din situasjon spesielt, men jeg vil fortelle deg om de generelle temaer som jeg ser utspiller seg i 2008, og hvordan du kan tjene på dem. Jeg forventer at det vil være en annen volatilt år, så du er nødt til å finne ut om den potensielle belønningen er verdt risikoen. Jeg tror det er, hvis du investerer riktig

Den amerikanske økonomien er avtagende og boligmarkedet /sub-prime kriser kan fortsette inn i 2009. Jeg tviler på at vi vil se avkastning høyere enn 10% i S & P 500. Det er mer sannsynlig at avkastningen kan være halvparten av det, men det avhenger av Federal Reserve. Jeg forventer at Fed vil fortsette å kutte renten, fordi det må holde vår økonomi fra å gå inn i en resesjon, selv en mild en.

Hvis du er seriøs om å vokse din rikdom, må du investere en del av penger utenfor de amerikanske markedene. Veksten i Russland, Kina, India og andre asiatiske land vil nok en gang langt overgå veksten av vår nasjon, mens vår inflasjonen vil trolig øke. Hvis du ikke tjener nok, vil du faktisk se din kjøpekraft nedgang.

asiatisk økonomisk vekst, kombinert med enda høyere mandater for etanol produksjon i USA, vil fortsette å legge press på råvarer som mais, hvete og soyabønner. Etterspørselen etter energi vil fortsette å øke langt raskere enn tilbudet. Olje- og kullprisene skal fortsette å øke.

Dette er grunnen til at jeg har tenkt å fortsette å fokusere på investeringer utenfor USA, sammen med vekt på energi, råvarer og råvarer. Jeg forventer høy utbytte betalende aksjer (for eksempel regionale telefonselskaper) til å gjenopprette sin siste taper. Fallende renter bør drive inntektsorienterte investorer tilbake, skape låste-i utbytter på 8-10% eller mer.

Å investere i utenlandske selskaper, energi og råvarer kan øke volatiliteten i en portefølje. Du er nødt til å være dommer om du har mage for det. Men tenk på det på denne måten, hva er det du prøver å oppnå i løpet av de neste 5 årene? Den beste måten å beskytte din formue er for at det skal vokse. En dråpe 5% eller 10% på kort sikt blekner i forhold til den veksten som skal oppnås ettersom disse store temaene spille ut
.