SEC -Patrolling Domestic Penny Stock Shores

I løpet av den verste økonomiske krisen siden den store depresjonen, kan en liten tillit gå en lang vei. Det &'; s enda bedre når tillitserklæring gjør hva det &'; s faktisk anta å gjøre - - innpode tillit.

Obama-administrasjonen avduket en feiende regulatoriske overhaling sikte på å gjenopprette tilliten til det amerikanske finansielle systemet … og hindre en gjentakelse av den verste krisen å treffe Wall Street i sju tiår.

Planen gir nye, vidtrekkende fullmakter, til Federal Reserve til å overvåke hele finanssystemet. Det vil også skape en ny forbrukerbeskyttelse byrå for å beskytte mot de typene av overgrep som spilte en stor rolle i den pågående krisen.

Speaking for overgrep og en tillitserklæring, sett Securities and Exchange Commission tunger logrende når det inngått forlik med Bernard Madoff som holder ham fra noensinne å jobbe igjen i verdipapirer bransjen. Kevin Bacon takket deg.

Tilbake til regulatoriske overhaling.

Selv om Obama &'; s regelverksstrategi snakker først og fremst til det innenlandske publikum, er reaksjonen til den globale økonomiske fellesskapet også avgjørende. Tross alt, kan en overgang til land opp finansielle svakheter gi Kina, USAs største utenlandske kreditor, større tillit.

"Selv om Obamas nye regler sendt ut et positivt signal, er det umulig å gjenoppbygge troverdigheten av det amerikanske finanssystemet til 100%," sa Mei Xinyu, forsker ved Kinas Ministry of Commerce.

Når det er sagt, I &'; er ikke sikker på noen økonomisk system noen gang kan sees med en 100% pålitelighet faktor, enten det hører til USA, eller tør jeg foreslå, Kina.

Selv om ikke perfekt, bør den foreslåtte økonomiske overhaling føre til flere tvangssaker rettet mot aksjemeglere og andre som kjører amok av de feiende regler. Økningen i makter gir SEC mer myndighet til å regulere finansielle produkter. Mer vesentlig, vil det gi etaten mer av en evne til å undersøke mulige skjevheter.

En mer vidtrekkende SEC sikkerhetsnett blir sett på som en oppmuntrende tegn. Regulatorer har, med rette, vært under press for å øke innsatsen for å bekjempe bedrifts forseelse. SEC har stått overfor varme fra investorer og lovgivere for å unnlate å følge opp advarsler i løpet av årene som pengene manager Bernard Madoff ble kjører en massiv svindel.

Etter de nye retningslinjene, kan SEC bringe sivile søksmål mot folk for brudd verdipapirlover, inkludert saker med innsidehandel eller markedsmanipulasjon. Dersom brudd på verdipapirloven anses forsettlig, kan påtalemyndigheten også søke kriminelle anklager.

Ett område hvor SEC er satt til å få ny kraft under den foreslåtte overhaling ville være i krever at megler-forhandlere har plikt til sine kunder - akkurat som investeringsrådgivere gjør.

Dette setter en høyere standard på meglere atferd som krever de alltid handle i kundens beste interesse når anbefale produkter. Meglere og analytikere er ikke lenger bare skyldig for hva de gjør … men de er også ansvarlig for hva de ikke gjør. Unnlatelsessynder er ikke lenger en gyldig unnskyldning.

Under regelendringen, kan meglere belastes med verdipapirer svindel hvis de utelater opplysninger som anses avgjørende for investorer, sier Steven Feldman, en partner i hvit-snipp forsvar praksis i advokatfirmaet Herrick i New York.

"Det er et perfekt eksempel på heve bar av atferd for en bestemt bransje," sa han. "Hvis folk fortsetter å spille etter de gamle reglene, vil de bli gjenstand for sivile og straffesaker."

Mens SEC kan ha større fisk å steke enn de meglere, rådgivere og nyhetsbrev som fremmer penny stocks, I &'; m ikke overbevist om at det er en vei som påvirker den gjennomsnittlige amerikanske flere - og er i behov av overvåking.

Takket være den nåværende økonomiske situasjon, er det flere selskaper enn noen gang før handel under $ 5,00. Samtidig, som også betyr at det er mange flere mennesker kjøp og salg penny stocks. Tør jeg si, enda et stort antall investorer som trodde de &'; d aldri i dybden av penny stocks.

Det finnes også en rekke gratis penny stock nyhetsbrev der ute som utnytter situasjonen, pumping og dumping forferdelige penny stocks; lovende verden mens selger abonnenter sine egne verdiløse aksjer.

Hvis det &'; s mulig for SEC til å slå ned på individuelle investorer som pumpe penny stocks på oppslagstavler, sikkert det &'; s mulig for SEC til å slå ned på de som industri “ ekspertene &"; som tout søppel penny stocks og gjemme seg bak små utskrifts avsløringer.

Økt SEC &'; s omfang og verden den regulerer vil sikkert skape en større følelse av generell tillit i markedet. Når det er sagt, patruljerer innenlandske kroner aksjen bredden kunne skape en enda større følelse av trygghet for den største delen av den amerikanske befolkningen
.