*** Det er som en HEET Wave! Hvorfor Boomers bør vurdere en Helse og utdanning Utelukkelse Trust

Som mange Boomers (spesielt de av oss her på østkysten) muskler gjennom effektene av den siste sommervarmen bølge, trodde jeg det klokt å bringe oppmerksomhet til en annen type HEET – Helse og utdanning Utelukkelse Trust!

Bli den Lifeline!

Uten tvil, legater begynner å dannes før noen passerer. Dette er gode nyheter for Boomers som lever lenger enn foregående generasjoner, da dette betyr mer tid med dine kjære bygge disse legater. Når det er sagt, en Boomer &'; s kjærlighet og støtte kan fortsette å trives etter døden. Når familiemedlemmer står overfor vanskelige dilemma for å betale for de stadig økende kostnadene for utdanning og medisinske utgifter, kan Boomers være livsnerven som løser dette dilemmaet ved å etablere og finansiere en Helse og utdanning Utelukkelse Trust for sine barn &'; s, barnebarn og' s , oldebarn og' s eller fremtidige generasjoner og' Fordelen

Hva er en HEET

En Helse og utdanning Exclusion Trust (heretter “ HEET &";).? er et verktøy som Estate planleggere anbefale til de av sine kunder som (a) har en betydelig mengde rikdom som de ønsker å overføre til yngre generasjoner gratis av eiendom, gave og generasjons-hoppe overføre skatt og (b) ønsker at rikdom brukes til å betale for sine familiemedlemmer og' utdanning og medisinske utgifter

Når etablert og finansiert, en HEET kan deretter brukes til å betale for barn og' s. /barnebarn og' s /oldebarn &'; s /etterkommere &'; medisinske og pedagogiske utgifter. Det forbeholdet? Utdelinger fra HEET kan ikke gjøres til en mottaker, men må heller gjøres direkte til pedagogiske eller medisinske tilbydere å betale for kvalifisert utgifter. Enhver annen fordeling, enten til en mottaker eller for ikke-kvalifiserte utgifter ville resultere i fordelingen fra HEET å være gjenstand for generasjons-hoppe overføre skatt (så høyt som 50%).

Hvordan en HEET Work ?

Hvordan dette fungerer spesielt er at en besteforelder, i deres vilje eller gjenkallelig tillit, gir at mengden av eiendeler i overkant av det beløpet som går fri for generasjons-hoppe skatt, etter betaling av eiendom skatter, vil brukes til å finansiere HEET. I 2009, hva dette betydde at hvis en besteforelder hadde en eiendom på $ 10 millioner, så det første $ 3,5000,000 kunne deles ut til barn, i et livsløpsperspektiv tillit, eller barnebarn, uten distribusjonsbegrensninger, og deretter overflødig, etter betaling på nesten 3 millioner i Federal eiendom skatter, dvs. $ 3.5 millioner, vil bli brukt til å finansiere HEET

Når finansiert, Tillitsmannen for HEET kan betale på en begunstiget &';. vegne, et ubegrenset antall kvalifiserte utdanning utgifter [i] og kvalifiserte medisinske utgifter. Internal Revenue Service (“ IRS &";) definerer kvalifiserte utdanning utgifter som betaling av skolepenger, i noe beløp, for full eller deltid studenter ved primær, sekundær, lavere eller post graduate innenlandsk eller utenlandsk utdanningsprogram. Men ikke utdanningsinstitusjonene ikke nødvendigvis trenger å være akkreditert og undervisning kan også betales for kunst, litterære eller lignende utdanningsprogrammer. Bare tenk på mulighetene og muligheter for barnebarn å utforske og dyrke sine talenter eller kanskje for å få den ekstra pedagogisk bistand egnet til å møte deres individuelle behov.

Skattemyndighetene definerer kvalifisert medisinsk utgifter som betaling, i noe beløp, som er laget til en hvilken som helst person som utfører tjenester til mottaker i den hensikt “ diagnose, helbredelse, lindring, behandling eller forebygging av sykdom, eller for det formål å påvirke en hvilken som helst struktur eller funksjon i kroppen eller for transport i første rekke til og vesentlig for medisinsk . vesenet &"; [ii] kvalifiserte medisinske utgifter også kjøp av helseforsikring og lang sikt kan forsikring for sine barnebarn. Heldigvis eller dessverre, er elektiv kirurgi ikke ansett som en kvalifisert medisinsk regning. Videre er det viktig å merke seg at de eneste medisinske utgifter som kan betales er de som ikke dekkes av noen forsikringsselskap. Derfor må HEET være forsiktig med å gjøre fordelinger for bare unreimbursed kvalifiserte medisinske utgifter. Ellers, når en tidligere utbetaling av kvalifiserte medisinske utgifter refundert av et forsikringsselskap som vil utgjøre en skattepliktig distribusjon av HEET, og dermed utløse en dyr generasjon-hoppe overføre skatt.

En annen viktig funksjon i en HEET er som en veldedig organisasjon, kanskje de velstående besteforeldre &'; privat stiftelse, må være en obligatorisk inntekt mottaker av en del av inntekten som genereres av en HEET. Dette er nødvendig for å hindre ileggelse av en generasjon hoppe overføre skatt. Den virkelige verdien av en HEET er at en besteforelder ikke bevilge generasjon-hoppe overføring dispensasjon til eiendeler som finansierer en HEET, men i stedet GST dispensasjon kan brukes til andre utdelinger til barnebarna /oldebarna. Hva dette betyr er at en besteforelder kan la flere eiendeler til barnebarna /oldebarna uten ileggelse av tilleggs generasjonen hoppe overføre skatt.

Er en HEET for meg?

For å avgjøre om du bør skape en HEET bør være en beslutning som du diskutere med din eiendom planlegging advokat, som kan gi deg råd om det ville være en passende komponent til det samlede eiendom plan basert på dine ønsker og økonomiske ressurser. For de som ikke er så rike, kan de lage gaver til sine barnebarn, for ethvert formål, uten noen restriksjoner, enten i løpet av livet eller døden. Som nevnt i tidligere artikler, kan besteforeldre gjør en årlig eksklusjon gave gave skatt til sine barnebarn (eller andre personer) i mengden av $ 13 000 (individuelt) eller $ 26 000 (gift personer) hvert eneste år. Dette beløpet kan også plasseres i en riktig utformet tillit for et barnebarn. Videre i løpet av livet, kan enkeltpersoner lage gaver opp til $ 1,000,000 (individuelt) eller $ 2.000.000 (ektepar) fritatt fra dagens gave skatt. Besteforeldre kan overføre eiendeler med verdi lik deres gjenværende levetid gave skattefritak til sine barnebarn eller en tillit til sine barnebarn, uten begrensningene nevnt ovenfor for en HEET.

The Bottom Line?

Ingen av disse rikdom overførings gaver eller tillit bør prøves uten hjelp av en opplevelse eiendom skatt advokat. Hvis feil ord er brukt, eller hvis feil beløp er gitt, kan en gave, eiendom eller generasjons-hoppe overføre skatt oppstår

Copyright © 2010 av Gary Altman, Esq. .. All Rights Reserved