The Role of obligasjonsfond i Dine Portfolio

Obligasjoner er svært populære verdipapirer fordi de regelmessig betaler renteinntekter og betale tilbake den opprinnelige hovedstol etter obligasjonen forfaller. Obligasjoner er populær blant folk i ulike risikoklasser, men de sikkert appellere til konservative investorer på jakt etter en jevn inntektsstrøm. Bond verdipapirfond kan være enda mer attraktivt enn å kjøpe i enkeltobligasjoner fordi de gir en portefølje med økt diversifisering til en lav pris. Unødvendig å si, før du vurderer å kjøpe inn et obligasjonsfond vurdere din risikotoleranse, mål og inntekter behov og sammenligne det til mål, risiko og investeringsstil av obligasjonene eller obligasjonsfond du er interessert i.

Hva er en Bond?

En obligasjon er rett og slett et lån mellom en investor og utsteder obligasjonens. Si et selskap utsteder obligasjoner og en investor kan kjøpe disse obligasjonene eller med andre ord gi et lån til selskapet i bytte mot et løfte om å betale tilbake den opprinnelige investeringen etter en angitt periode sammen med interesse i den mellomliggende perioden. Renten avtalt mellom selskapet og investor kalles kupongrente. Når obligasjonen forfaller eller med andre ord når det er tid for selskapet å betale tilbake lånet, betaler tilbake utsteder investorens opprinnelige investeringen.

Siden obligasjonsmarkedene generelt ikke beveger seg i takt med aksjemarkedene, kan de gi investorer med den ekstra diversifisering i sine porteføljer. Videre gir de investorer med en jevn inntektsstrøm. Det eneste unntaket fra denne regelen er for nullkupongobligasjoner, som fra sitt navn tilsier at det ikke er noen interesser priser knyttet til disse obligasjonene så det er ingen inntekt utbetales over tid; Men selv om nullkupongobligasjoner gir ingen kontantstrøm de blir solgt med rabatt til pålydende verdi og ved forfall investor får betalt hele ansiktet verdien av obligasjonen.

Det finnes mange typer obligasjoner tilgjengelig hver har ulik risiko, fordeler, skattemessige konsekvenser til en investors samlede porteføljen. De fleste obligasjoner kan vanligvis organisert under fire hovedkategorier: bedrifter, myndigheter, statlig etat, og kommunale. Selskapsobligasjoner er utstedt av selskaper og avhengig av selskap som er utstedt dem de kan variere i risiko. For eksempel kan et lite selskap som utsteder obligasjoner tilby attraktive avkastning for investorer, men kan samtidig føre med seg betydelig mengde risiko, mens en stor-cap selskapet kan utstede obligasjoner som kan være mindre risikabelt fordi investor vet at sjansene for at large-cap selskap til standard er slank. På den annen side, statsobligasjoner er trolig den sikreste typer obligasjoner fordi de er utstedt av det amerikanske finansdepartementet og støttet av æren for den amerikanske regjeringen. Regjeringen reisebyråer og kommunale obligasjoner kan variere betydelig i fare, men de vanligvis faller mellom foretaksobligasjoner og statsobligasjoner for risikoen spekteret.

Bond Mutual Funds

Mange investorer vil ha nytte av diversifisering å minimere deres risiko og de vanligvis oppnå dette målet ved å kjøpe en obligasjon aksjefond. På denne måten investorer kan kombinere kan ulike obligasjoner i en portefølje og fortsatt forfølge sine rente mål. Fordi obligasjonsfond tar sikte på å gi en jevn inntektsstrøm til investorer, de er egnet for investorer som ønsker å først minimere virkningen av svingninger i aksjemarkedet på sine porteføljer, og dernest å beskytte sin rektor og nåværende inntekt. Obligasjonsfond kan være den mest egnet for investorer som nærmer seg pensjonsalder, er pensjonist eller andre som ikke lett tåler svingninger i verdien av sine porteføljer. Men det er et obligasjonsfond rett og slett en samlet ressurs som investerer i mange obligasjoner, så før du investerer vurdere de underliggende individuelle obligasjoner i porteføljen spesielt vier oppmerksomhet risikoen for de enkelte obligasjoner og hvordan det samlede risiko kan påvirke fondet og din portefølje .

Risks

Alle obligasjoner har kommet nivået av "kredittrisiko", som er risikoen for at långiverne vil gå inn i standard før obligasjonen forfaller. I dette tilfellet, kan du miste en del av eller hele den opprinnelige rektor og eventuelle inntekter som kan ha vært på grunn. Obligasjoner er ofte vurdert av Moodys og Standard & Poors (S & P) å gi investorene på kredittverdigheten til utstederen; Aaa eller AAA er de høyeste kredittvurdering gitt av disse selskapene. Obligasjonsfond kan også utstedes karakterer akkurat som enkelte obligasjoner basert på kvaliteten på sine underliggende obligasjonsbeholdning.

Som aksjer og andre investeringer, kan obligasjoner har andre risikoer fra svingninger i markedet til en investor som er tvunget til å selge dem før deres forfallsdato. Hvis en investor er tvunget til å likvidere sine obligasjons posisjoner før sin tid og pris obligasjonens har falt på denne tiden, vil han miste en del av sin opprinnelige investering, så vel som alle fremtidige inntekter fra renter. En annen risiko er felles for alle obligasjoner og obligasjonsfond er renterisiko. Renter og obligasjonskursene har en invers sammenheng, så når renten i økonomien stiger, prisen på obligasjonen vil vanligvis falle og vice versa.

Men obligasjonseierne kan unngå å kjøre risikoen for svingninger i renten og marked risiko hvis de holde på sine obligasjoner til forfall. På den annen side bør obligasjon aksjefond investorer vurdere disse risikoene mer nøye når du kjøper inn i obligasjonsfond de er interessert i, fordi fondsforvaltere kan potensielt kjøpe og selge obligasjoner som de ønsker å møte fondets formål. Som et resultat, renterisiko og markedsrisiko blir mer fremtredende og dermed risiko tap på grunn av iboende svingninger innenfor obligasjonsfond.

Typer av obligasjonsfond

Obligasjonsfond også kommer i mange former hver søker å nå et annet formål og derfor kjøpe og selge enkeltpapirer for å oppnå sine mål. I likhet med enkelte obligasjoner, ulike rentefond har ulike risikofaktorer og fordeler som skattefordeler. Enkelte populære obligasjonsfond inkluderer corporate, amerikanske regjeringen, og kommunale obligasjonsfond.

Siden amerikanske regjeringen obligasjonsfond er sammensatt av verdipapirer med sikkerhet i kredittverdigheten til den amerikanske regjeringen, holder de nesten ingen kredittrisiko. Likevel, de er fortsatt påvirket av endringer i markedsforholdene, renter akkurat som alle andre obligasjoner, samt inflasjon risiko - ikke å holde tritt med inflasjonen spesifikt. Amerikanske statsobligasjoner er beskattet på føderalt nivå, men er fritatt fra statlig nivå skatter. Amerikanske myndigheter obligasjonsfond vanligvis appellere til konservative investorer leter etter jevn inntektsstrømmer og solid beskyttelse av sine oppdragsgivere.

På den annen spekteret, sikte bedriftens obligasjonsfond til å investere i en rekke av bedriftens utstedte obligasjoner med ulik kredittrisiko. Noen selskaper kan potensielt ha betydelige kredittrisiko, mens andre har kanskje mindre. I tillegg er selskapsobligasjoner påvirkes av rente- og markedsrisiko. Unødvendig å si, den potensielt risikofylt en obligasjon er kan bety at den har potensielt høyere avkastning; Derfor kan disse investeringene være egnet for investorer som tåler litt mer risiko i jakten på høyere renteinntekter.

Kommunale obligasjonsfond investerer i en rekke obligasjonslån av statlige myndigheter og kommuner. Kommunale obligasjoner beskattes på statlig og lokalt nivå, og er unntatt fra føderale skatter. På grunn av deres potensielle skattefordeler, i forhold til skattepliktige verdipapirer, kan kommunale obligasjoner være egnet for investorer i høye føderale skatte parentes. Kommunale obligasjoner påvirkes av rente- og markedsrisiko også.

redusere risikoen ved å investere i obligasjoner

1. Prøv å matche dine obligasjonsforfall til investeringen din tidsramme. For eksempel, hvis du er pensjonist, og du trenger å trekke seg fra porteføljen din hver ja til å møte dine dag-til-dag utgifter, kjøpe obligasjoner eller obligasjonsfond med løpetid på ett år. I tillegg, avhengig av din portefølje du kan investere deler av porteføljen din i mellom obligasjoner si 5 til 10 års obligasjoner og obligasjoner med lang løpetid (10 år +), for høyere rente.

2. Langsiktige investorer kan redusere risikoen ved å kjøpe både kortsiktige og langsiktige forfall obligasjoner.

3. Kjøpe obligasjoner eller obligasjonsfond med gjennomsnittlig løpetid som spenner over modenhet spekteret, men med tyngre konsentrasjon i kortere løpetid.

Velg fondet som oppfyller Need Your

Selv om hver obligasjonsfond bærer sin egen risiko, du bør alltid strebe etter å balansere risikoen med diversifisering. Diversifisering kan bidra til å redusere de samlede porteføljerisiko fra en bestemt fond. Profesjonell ledelse kan hjelpe deg å spare bryet fra å måtte undersøke og vurdere de tusenvis av obligasjoner og obligasjonsfond i markedet. Den beste strategien er å snakke med din Isakov planleggingsgruppe finansiell rådgiver for å finne ut hva dine rente behov faktisk er, og deretter din finansielle rådgiver kan identifisere midler som vil hjelpe deg å møte dine behov
.