Fascinerende historie Reverse Mortgages

historie reverse boliglån er vesentlig mer interessant enn mange tror. Mens reverse boliglån har bare blitt populært de siste 15 årene, har disse lånene faktisk eksistert i flere tiår. I motsetning til hva naysayers ofte si om disse lånene, reverse boliglån historie er full av generøsitet, finansiell innovasjon, og positiv utvikling.

The Early Reverse Mortgage Historie

Omvendt boliglån først fikk sin start i 1961 Når økonomisk profesjonell Nelson Haynes av Deering Savings and Loan utviklet et produkt for å hjelpe en kvinne ved navn Nellie Young. Mrs. Young var enke etter Haynes &'; high school fotballtrener og hadde slitt siden hennes mann og' s død. For å hjelpe enken opphold i hennes hjem, skapte Haynes et lån som tillot Young å konvertere en del av hennes hjem egenkapital til kontanter. Takk til banken &'; s innovasjon, motsatt boliglån ble født

Mens Haynes &'; utvikling var banebrytende, reverse boliglån gikk ikke offentlig før 1977. Seksten år etter fødselen av omvendt boliglån, Arlo Smith fra Broadview Savings and Loan utviklet Equi-Pay lån. Dette lånet også lov låntakere å motta en del av deres hjem egenkapital og utsette betalingen inntil deres hjem ble solgt. I 1979, den Wisconsin Department of Development skapte Neighborhood Conservation Program. I likhet med Equi-Pay Loan, tillot dette programmet sliter huseiere til å trekke tilbake noen av sine hjem egenkapital.

Reverse Mortgage historie fra 1988 til i dag

Spol frem til 1988 da den føderale regjeringen skapte Federal Housing Authority forsikring programmet. Med hjelp av AARP, valgte den føderale regjeringen 50 amerikanske långivere som vil begynne å tilby stats forsikret omvendt boliglån. Det neste året markerte en milepæl i omvendt boliglån historie. I 1989 ble den første føderalt forsikrede Home Equity Conversion Mortgage (HECM) utstedt.

HECMs var så vellykket at Federal Housing Administration (FHA) åpnet programmet til alle amerikanske långivere i 1998. Det året, 7896 Det ble utstedt til seniorer. I de neste årene, vokste disse lånene eksponentielt. I 2007, mindre enn ti år etter fødselen av HECM, 107 558 av disse lånene ble gitt til eldre.

De siste årene har vært tøffe for den amerikanske økonomien. For å holde forbrukerne i sine hjem, utstedte regjeringen økonomisk stimulans loven av 2008. Denne loven gjorde to viktige ting for omvendt boliglån. Først det økt maksimalt krav grensen fra $ 417,000 til $ 625,500. Dernest gjort økonomisk stimulans Act det ulovlig for långivere å selge andre finansielle produkter med omvendt boliglån. Dette kuttet betydelig ned på antall svindel og gjort omvendt boliglån industrien til et tryggere sted for seniorer.

Likevel, historien om omvendt boliglån slutter ikke der. Tidlig i 2009 markerte begynnelsen av HECM for Purchase program. Dette programmet tok HECMs ett skritt videre ved at seniorer til å kjøpe et nytt hjem til utbytte av deres omvendt boliglån. I oktober 2010, gjorde den føderale regjeringen omvendt boliglån rimeligere ved å slippe HECM Saver. Dette lånet fungerer akkurat som den HECM Standard; den største forskjellen er at Saver kutter kostnader for seniorer som ønsker å låne mindre beløp.

Reverse boliglån historie er definert av konstant vekst og utvikling. Ettersom disse lånene fortsetter å modnes, er sikker på å oppleve mer positiv endring og fortsatt suksess i fremtiden omvendt boliglån industrien
.