Viktigheten av låneprosessen Insurance

Boliglån Forsikring ment å beskytte utlåner fra mislighold av låner, ren og enkel. Men, Canada Mortgage og Housing Corporation (CMHC) designet boliglån forsikring for mer enn bare å beskytte bankene. Den cmhc ønsket huseiere til å ha en større evne til å gå inn i boligmarkedet, på et tidligere tidspunkt, og med bedre suksess. Tross alt, betyr mer privateide boliger flere arbeidsplasser, mer forbruker aktivitet, mer penger blir brukt og så videre. Hvis det er flere arbeidsplasser og mer utgifter, deretter økonomi. Kort sagt, har risikoen til långivere er fjernet, forlater dem i en bedre posisjon til å tilby lavere rente og mindre utbetalinger.

Når cmhc lagt ut sin plan for boliglån forsikring (MLI), inkludert det fastsettelse at hvis kjøperen hadde mindre enn 20% av kjøpesummen som en forskuddsbetaling, ble forsikring. Før ankomsten av MLI, Den kanadiske bankloven forbudt statlig regulerte låneinstitusjoner fra utlån til de med mindre enn 20%. Nå bankene kan finansiere opp til 95% av kjøpesummen, er gitt MLI kjøpt. Endringen innebar så mange flere mennesker som tidligere hadde gitt opp å eie et hjem, nå hadde håpet.

For de som allerede eier en bolig, gir MLI alternativer for de som ønsker å renovere, refinansiere eller flytte til et annet hjem . Cmhc MLI er er bærbare fra en eksisterende hjem til en nylig kjøpt en, og noen ganger uten å måtte betale den første premie på det nye hjemmet. I tillegg er selvstendig næringsdrivende som søker å finansiere kjøp av et nytt hjem er nå i stand til å gjøre det uten å gi tradisjonelle former for bevis av inntekt. Selv de som er nye i Canada er kvalifisert. Eksisterende huseiere som ønsker å innlemme energieffektive elementer inn i sitt hjem (NRCan energi vurdering rating må øke med minst fem poeng) har rett til en lengre avskrivningsperiode – uten en avgift og med en ti prosent forsikringspremie rabatt. Det er enda flere fordeler for låntakere kjøpe et andre hjem eller inntekt eiendom.

Nå som vi vet betydningen av MLI, hvordan det slår ut i tallene? Vel, for startere det avhenger av noen beregninger. Din utlåner vil gjøre dem for deg, men hvis du vil ha en idé på forhånd da begynne med å beregne bruttogjeld Tjeneste (GDS). GDS anslår de fleste utgifter du har råd til hver måned, nærmere bestemt utgiftene knyttet til å kjøre hjem. For å kvalifisere for en MLI, bør den totale GDS ikke være mer enn 32% av din brutto husholdningsinntekt. Neste beregner den totale gjeld Tjeneste (TDS), som anslår den mest gjeld laste inntekten vil støtte. TDS bør ikke være mer enn 40% av din brutto månedshusholdningsinntekt. Deretter bruker du en online boliglån kalkulator for å skrive inn informasjonen sammen med det totale månedlige inntekt sammen med andre faktorer, og du vil bli utstyrt med den maksimalt tillatte boliglån du vil kvalifisere for.

MLI premium rate vil da bli beregnet som en prosentandel av den totale lån med størrelsen på forskuddsbetaling tatt i betraktning. For eksempel, hvis du trenger utlåner til å finansiere 80% av kostnadene av hjemmet så din premie vil være 1% av det totale lånet. Hvis kjøpet krever 95% finansiering på den delen av utlåner, vil premien være 2,75% av det totale lånebeløpet. Dermed blir lavere beløpet finansieres, jo lavere forsikringspremie.

I juni 2011 rapporterte cmhc sine funn av fersk undersøkelse som spurte 3512 boliglån kjøpere om sine mål i å betale ned sin gjeld. En heidundrende 39% sa de hadde målbevisst satt sine betalinger høyere enn den foreslåtte beløpet slik at de kunne betale ned gjelden raskere. En ytterligere 20% rapporterte å lage et engangsbeløp siden datoen sine boliglån trådte i kraft. Sammendraget uttalelse tilbys av cmhc var at kanadiske boligkjøpere ha "en høy grad av økonomisk kompetanse". Statistikken som tilbys av selskapet er absolutt et godt tegn, og noen stolte kanadiske hus bør gi dem selv en klapp på skulderen.

Videre de hardere huseiere jobbe for å betale sine boliglån ned, jo mer egenkapital de bygger i deres hjem. Klart muligheten til å kjøpe raskere enn hva som tidligere var mulig (gjennom installasjonen av MLI), har huseiere tatt sjansen til å gå lenger enn selv långiver forventet. Som i 2009, melder cmhc at kanadiske huseiere egenkapital posisjon sitter på et gjennomsnitt på 74%, mens deres amerikanske kolleger var på 43%. Betydningen av MLI er absolutt klart nå, er det ikke
 ?;